09.06.2011 | Investitionen

Die richtige Planung und Durchführung von - kreditfinanzierten - Anschaffungen (Teil 1)

von Michael Brüne, Geschäftsführer „Beratung für Heilberufe“, Berlin, www.beratung-heilberufe.de

Das wirtschaftliche Leben auch von Zahnärzten hält viele - allzuoft negative - Überraschungen bereit. Dazu müsste es aber in vielen Fällen nicht kommen. Denn ungewollte wirtschaftliche „Phänomene“ lassen sich durch vorausschauende Planungen und Maßnahmen häufig vermeiden oder zumindest besser bewältigen.  

In unserer neuen Beitragsserie vermitteln wir ihnen daher wichtiges Praxiswissen, das Sie für Finanzierungen und wirtschaftliche Entscheidungsprozesse benötigen. Dabei beleuchten wir, wie Banken in Finanzierungsfragen „ticken“ und wie Sie als Zahnarzt-Investor denken (müssen). Zum optimalen Verständnis der Thematik begleiten wir beispielhaft Zahnärzte in verschiedenen Situationen, anhand derer wir Handlungsempfehlungen erläutern.  

Eckpfeiler einer Investitionsplanung

Zunächst befassen wir uns mit folgenden übergeordneten Fragestellungen:  

• Was ist für Sie vor einer Investitionsentscheidung zu bedenken?

• Welche Darlehensformen sind für Sie wichtig?

• Wie vergleichen Sie Kreditzins-Angebote?

Hierzu folgendes Fallbeispiel

Ein Zahnarzt arbeitet bereits seit fünf Jahren in eigener Praxis. Zur Finanzierung wurde ein Darlehen in Höhe von 350.000 Euro aufgenommen. Die Rückzahlung erfolgt über ein Versicherungsdarlehen, dessen Tilgung in voller Höhe über eine Rentenversicherung angespart wird.  

Der wirtschaftliche Start der Praxis war schwieriger als geplant. Der Kontokorrentkredit wurde in den ersten Jahren häufiger über den vereinbarten Rahmen in Höhe von 80.000 Euro hinaus überzogen. Der Kreditrahmen wird aktuell mit 30.000 Euro genutzt. Die Umsatz- und Ertragssituation der Praxis stellt sich wie folgt dar:  

Praxissituation	Jahr 2009	Jahr 2010
Umsatz	486.000 Euro	502.000 Euro
Zinsen	22.000 Euro	17.000 Euro
Abschreibung	35.000 Euro	20.000 Euro
Überschuss	135.000 Euro	160.000 Euro

Die Abschreibungen reduzieren sich im Jahr 2011 nahezu vollständig. Für die Jahre 2009/2010 wird mit einer Steuernachzahlung von rund 20.000 Euro gerechnet.  

Die derzeitigen privaten Mietzahlungen belaufen sich auf 15.000 Euro im Jahr, die jährlichen Ausgaben zur Lebenshaltung inklusive Urlaub auf 42.000 Euro.